对外投资指南丨俄罗斯（2020）（下）

编辑：投资促进部文章来源：日期：21-03-16 点击：4778

四、投资目标行业

能源

俄罗斯是世界上第二大石油生产国、第二大天然气生产国，全球能源贸易的16％由俄罗斯提供。2019年，俄罗斯石油产量达5.61亿吨，同比增长1%，石油行业产值占俄国内生产总值的6.4%；天然气产量达7380亿立方米，连续3年创产量新高。在新冠肺炎疫情引发全球原油需求量暴跌以及欧佩克+减产协议的叠加影响下，2020年俄罗斯原油降至近十年来的最低点。根据俄罗斯燃料动力综合体中央调度局发布数据，2020年，俄罗斯原油和凝析油产量同比减少8.6%，降至5.1268亿吨。未来，中国企业可寻求俄罗斯能源行业上游投资、设备和技术供应、基础设施和管道工程供应等产业链的投资机会。

矿业

俄罗斯是世界上最大的采矿生产国和工业金属生产国之一，也是最大的钻石和钯矿产国以及第二大铂和镍矿产国。采矿业在俄罗斯国民经济中发挥着重要作用，约占国内生产总值的3％-5％。2019年，俄罗斯采矿业产出同比增长4%，待开发的矿产资源价值达75万亿美元。未来，中资企业可考虑的投资方向主要包括参与新项目股权投资和机械设备供应。在股权投资方面，远东地区的俄罗斯矿产企业正在寻找可投入大量资金的股权合作伙伴。

基础设施

基础设施是中国企业对俄罗斯投资的热点。俄罗斯幅员辽阔，部分地区基础设施落后，限制了其经济发展和投资潜力的开发。俄罗斯政府对基础设施投资需求大，尤其是对远东地区的港口、桥梁、电力等基础设施的建设，以及其他地区的高速铁路、地铁、公路项目的建设。俄罗斯政府计划到2030年铺设长达11000公里的新铁轨，连接莫斯科、圣彼得堡、萨马拉、克拉斯诺达尔和新西伯利亚等城市。中国建筑承包商可寻找合适的投资机会。

汽车

2018年，俄罗斯轿车和轻型商用车销量达180万辆，与2017年相比增长12.8%。俄罗斯约有半数车辆的车龄已经超过10年，更新换代需求较强，汽车市场有一定发展潜力。俄罗斯政府禁止政府部门采购制裁国生产的汽车、禁止生产和组装制裁国所有品牌的汽车等，大幅压缩了美国、日本和欧盟品牌在俄罗斯市场的汽车销量，为中国汽车企业创造了市场空间。据俄罗斯汽车产业分析机构Autostat的数据显示，俄罗斯汽车经销商超过3400家，其中1/5专卖中国品牌汽车。2019年，长城汽车俄罗斯图拉工厂建成投产，成为首个在海外拥有全工艺整车制造厂的中国车企。

农业

农业目前是俄罗斯经济增长最快的行业之一，俄罗斯政府承诺在2019年至2025年间拨款510亿美元支持国内农业产业。近年来，中国企业不断加大在俄投资力度，中国资金、技术与俄罗斯的土地、农产品等正深度融合，俄罗斯农业领域多个部门深化与中国投资者的合作，俄相关部门通过为中国投资者提供土地，共同发展农业项目，包括大豆种植、豆谷加工、奶牛养殖、乳品加工、蘑菇种植等。当前，中俄农业合作前景广阔。根据俄农业部与俄出口中心制定的2017年至2024年农产品出口发展战略，俄罗斯计划到2024年将对华农产品出口额提升至95亿美元，《俄中远东地区合作发展规划（2018-2024年）》中也提及承诺为中国投资者参与项目提供土地和优惠融资。2019年6月，中俄两国签署《关于深化中俄大豆合作的发展规划》，支持两国企业开展大豆等农作物的全产业链合作。

电子商务

俄罗斯电商市场发展迅速，近年来增速为13%-19%，电商市场具有较大潜力。政策层面，2018年，中俄政府间签订《中华人民共和国商务部和俄罗斯联邦经济发展部关于电子商务合作的谅解备忘录》，根据该备忘录，中俄双方将建立电子商务合作机制，共同推进“丝路电商”合作。

五、投资建议与投资典型案例

投资建议

建议赴俄罗斯开展投资合作的中企做好以下几方面工作：

制定本地发展战略。中国企业在俄罗斯注册企业或投资项目应充分考虑企业税费、产品生产条件、销售市场、交通运输、人文、气候和民族风俗等因素，制定适宜的发展战略。在投资经营过程中，企业需要与当地政府和社团组织建立良好的关系，尽量融入当地社会，改善企业发展的外部环境，避免因中俄文化差异产生冲突。
加强合规调研。俄罗斯垄断行业较多，对外商投资领域存在限制。中国企业赴俄罗斯投资前，应认真研究当地税法、劳工法以及所在行业的监管法规和政策，做好前期市场调研和可行性研究。此外，俄罗斯财会法规与中国相关规定差异较大，中国企业应提前了解其财务规定，以免遭受损失。企业可以考虑寻求外部专业服务机构的帮助，深入掌握当地情况，充分了解相关风险。
全面核算成本。中国企业应对当地物价和原料供应情况进行充分调研，谨慎核算成本，科学评估项目可行性。
保障自身权益。俄罗斯针对外来投资方面的政策不够稳定，建议企业在开展对外投资合作过程中使用中国政策性保险机构——中国出口信用保险公司提供的包括政治风险、商业风险在内的信用风险保障产品；也可使用中国进出口银行等政策性银行提供的商业担保服务，保障企业自身利益。

投资典型案例

安琪集团在俄投资建厂

项目概况

安琪集团是全球领先的酵母公司之一，其在俄罗斯投资新建的年产2万吨酵母项目已投产运行3年。该项目位于俄罗斯联邦利佩茨克州，是安琪集团实施全球化经营的重要战略举措，也是响应中国国家主席习近平提出的“一带一路”倡议的重要行动。从2015年俄罗斯安琪公司注册成立，到2017年项目竣工，整个项目耗时2年，截至2020年，该项目整体运营良好，不仅延长了当地制糖产业链，带动了上下游投资，创造了税收，还提高了当地的就业率，受到当地政府高度赞誉。

主要实践

俄罗斯安琪公司扎根当地，从以下4个方面稳步推进在俄业务：

重视骨干员工本土化。俄罗斯安琪公司十分重视对俄罗斯本土员工的培养，这是保证项目成功的关键因素之一。俄罗斯安琪现有员工共计550人，其中俄籍员工530人，占比超过96%。俄罗斯项目启动之初，公司招聘65名俄籍员工到中国进行为期9个月的培训学习。中国师傅言传身教使得俄籍员工不仅学到了专业知识和技能，而且很好地融入到安琪文化，这批学员已经成为公司的骨干，部分优秀员工已走上工厂管理岗位甚至进入公司管理层。

先市场后工厂，市场工厂两不误。20世纪90年代初期，安琪烘焙酵母进入俄罗斯远东市场，2006年开始进入俄罗斯欧洲地区。2015年，俄罗斯工厂项目启动后，为了给新工厂储备市场，安琪中国总部要求俄罗斯公司加大对俄罗斯本地市场开发的力度，提出3年攻坚战的目标。俄罗斯公司在莫斯科和利佩茨克组建本地营销团队，建立覆盖俄罗斯全境的线上线下分销网络，拉近与经销商和用户的距离，提高对市场需求变化的反应速度，强化对用户的技术服务力度，提高产品市场占有率，提升品牌知名度和美誉度。2019年，俄罗斯市场销售规模比2014年增长了20倍，中亚市场增长了3倍。

合法合规经营。俄罗斯安琪公司把公司合规建设作为重点工作之一，成立专业程度高的法律事务工作小组，还聘请法律、会计、税务等俄罗斯本地中介机构，协助指导俄罗斯项目建设经营。公司以俄罗斯法律法规为基准，结合安琪中国总部的要求，形成一套行之有效的、既符合当地法规又适合安琪传统的管理制度。俄罗斯工厂规范运作，得到当地税务局、移民局、环保局等政府部门的高度评价。

营造良好的社企关系。俄罗斯安琪积极参与当地政府举办的民族、文化、体育活动，帮助当地居民建设公园、美化生活环境，积极融入社区，与当地政府、居民建立了良好的关系。

启示

安琪集团立足当地国情，采取先市场后工厂的策略，稳扎稳打，成功融入本地市场。俄罗斯安琪公司重视本地员工培养、企业合规运营和社企关系互动，不仅自身成功打开俄罗斯市场，还为当地盘活产业链、提高就业率、带动上下游投资作出了积极贡献，使得安琪酵母成为在俄罗斯广受好评的中国品牌。

六、合规经营

劳工雇佣

劳动合同一般分为定期合同和不定期合同。根据俄罗斯劳动法的规定，除法律规定的情况外，用人单位原则上应与员工签订不定期劳动合同。签订定期合同的情形一般包括：从事2个月内可完工的临时工作、从事季节性工作、从事与用人单位日常业务之外的工作等。定期劳动合同最长劳动期限为5年，不设最短期限要求。如合同到期后，雇佣双方仍未解约，则合同视为不定期劳动合同。根据《俄罗斯联邦劳动法典》修正案，在俄罗斯境内工作人员工资以卢布支付，若工资包含非现金形式，该部分不能超过月工资总额的20%。

根据《俄罗斯联邦外国公民法律地位法》，俄罗斯联邦政府有权根据各地区劳动市场情况和出于优先安排本国公民的就业考虑，每年制定关于各地区使用外国劳动力的数量，对赴俄务工的外国劳动力人数进行限制。基于上述法律，俄罗斯联邦政府每年于9-12月份出台相关法令，对下一年特定行业外国劳动力的雇佣比例做出规定，用工单位属于法令规定行业的，其在下一年雇佣的外国员工与本地员工比例不得高于规定比例上限。在外籍员工配额申请方面，每年6月30日前，企业应向所在辖区的移民局递交材料，提出次年雇佣外籍员工的数量。分公司或代表处工作人员不受配额限制。移民局在接收材料并对其审核后，将向俄联邦劳动就业局发函询问意见，如该局认为俄就业市场缺乏满足其申请职位要求的人员，则会批准企业用人申请，移民局将参照此意见向企业签发用工许可。

外籍员工配额申请所需材料

知识产权保护

目前，俄罗斯没有知识产权保护专项立法，《俄罗斯联邦民法典》第四部分规定了知识产权保护的有关内容。

专利：俄罗斯专利保护制度对发明专利、实用新型专利、外观设计提供保护，其中发明专利保护期最长为20年，实用新型专利保护期限最长为10年，外观设计最长为25年。申请人需向知识产权局提交专利申请，申请材料包括发明人和发明专利申请人及其居住地、发明描述、发明构成、摘要等。俄罗斯专利注册一般需要2-4年。
商标：俄罗斯商标注册申请的主体可以是法人或个体经营者，申请人可直接向联邦知识产权局提交商标注册申请。申请文件需使用俄语，商标申请从提交到注册完成时间约1年6个月。商标专用权自向俄罗斯联邦知识产权局提出商标登记申请之日起10年内有效，在有效期最后1年内可以提出申请再续展10年。驰名商标享有商标专属权，受到无期限的法律保护，并享受跨类保护。
商业秘密：商业秘密的保护期限是不确定的，即仅在构成其内容的信息资料得以保密的情况下有效，这与其他知识产权有特定有效期的规定不同。自相应信息资料保密性丧失之时起，所有权利持有人的商业秘密专属权即行终止。商业秘密的专属权可以转让。权利人可通过商业秘密专属权转让合同，向他人全部转让其商业秘密权。转让商业秘密专属权的一方，应当持续对商业秘密加以保密，直至该商业秘密的专属权效力终止。
商品原产地名称权：商品原产地名称可以由一个或几个公民或法人进行注册，注册人享有商品原产地名称专属权，不得转让或授予他人使用许可。其保护期自注册申请之日起10年内有效，可在届满前最后一年和届满后6个月内提出延长期限申请。

贸易监管

俄罗斯与欧亚经济联盟成员实行统一的进出口管理体系，根据2015年4月《欧亚经济委员会执委会关于非关税监管的决议（第30决议）》，联盟成员对部分产品在联盟内的进出口采取统一禁止或限制措施。根据俄罗斯海关总署公开信息披露，俄明确禁止进出口商品种类包括民用武器及零部件、危险废弃物、储存或打印的敏感信息、用于获取机密信息的特殊电子产品等。俄明确限制进出口商品种类包括加密产品、野生动物、部分野生植物和毒品原料等。

七、经贸纠纷解决

诉讼

俄罗斯同时并行两套国家法院体系，即仲裁法院和普通管辖法院。由于仲裁法院审判专业性强、审理期限短、收费相对不高，且对部分争议享有专属管辖（如公司争议），仲裁法院是俄罗斯外商投资争议解决的主要方式。仲裁法院诉讼程序一般包括受理起诉状、召开庭前会议、法院审理、上诉法院审理、再审、发回重审、执行阶段等。

仲裁

《俄罗斯联邦国际商事仲裁法》是俄罗斯国际商事仲裁的法律基础，用于规范仲裁地在俄罗斯境内的国际商事仲裁，以及部分仲裁地在俄罗斯联邦境外的国际商事仲裁。在中俄贸易往来过程中，国际商事仲裁作为一项重要的替代性纠纷解决方式得到越来越广泛的适用。在俄企业可选择的仲裁机构包括俄罗斯联邦工商会国际商事仲裁院、俄罗斯工业家和企业家联盟仲裁中心、俄罗斯仲裁中心、香港国际仲裁中心等。

调解

2010年7月27日，俄罗斯通过第193号联邦法律《俄罗斯联邦调解法》，自2011年1月1日生效，俄罗斯的调解制度在法律上进入一个新阶段。俄罗斯联邦工商会的各地分会都成立了相应的调解委员会，面向社会提供调解服务。中国贸促会调解中心也与俄罗斯联邦工商会调解中心就调解中俄企业间的争议开展了密切合作，为化解中俄经贸纠纷提供了一个新的途径。